Economic effects of tax avoidance and compliance

The trade-off between the need to raise tax revenues and the desire to limit resulting economic distortions is key in designing tax systems. This dissertation consists of three essays that study the latter part of this trade-off by looking at economic effects of tax avoidance and compliance. The first essay studies how firms’ compliance costs affect their investment behavior. The second essay examines whether and how firms’ tax avoidance affects industry concentration. The third essay investigates how firms’ tax avoidance affect the allocation of resources across firms. These three essays jointly provide insight into how and when avoiding and complying with taxes distort economic activity. Since tax avoidance and compliance costs are important topics of interest in current society, by linking them to key economic outcomes, this dissertation is informative to both the academic literature and policymakers.

-

Het primaire doel van belastingheffing is het ophalen van opbrengsten voor de staat. Het is echter bekend dat belastingen ook het gedrag van bedrijven beïnvloeden. Het begrijpen hoe het gedrag van bedrijven beïnvloed wordt is essentieel voor beleidsmakers die afwegingen moeten maken tussen het heffen van belastingen en het beïnvloeden van beslissingen van bedrijven. Over hoe en in welke mate het gedrag beïnvloed wordt is niet altijd evenveel bekend. Er is onderzoek naar de effecten van belastingtarieven en belastingstimuli, maar weinig onderzoek bestudeert de effecten van andere onderdelen van belastingheffing zoals belastingontwijking en belastingnaleving. De studies in dit proefschrift vergroten onze kennis door te onderzoeken hoe deze elementen een rol spelen in fundamentele economische concepten als competitie, investeringen en de allocatie van middelen. Gegeven de huidige debatten omtrent belastingontwijking en het versimpelen van belastingheffing zijn de studies in dit proefschrift van nut voor beleidsmakers om belangrijke beleidskeuzes te maken.
Het eerste onderzoek bekijkt naar de kosten van belastingnaleving. Het doen van belastingaangifte kost veel tijd en middelen. Dit onderzoek laat zien dat wanneer bedrijven meer tijd en middelen kwijt zijn aan het naleven van belastingwetgeving, zij minder investeren in productiemiddelen. De tweede en derde studie onderzoeken de effecten van verschillen in belastingdruk. Het tweede onderzoek laat zien dat belastingontwijking geen belangrijke factor is in de toenemende trend van industrie concentratie. De derde studie laat zien dat belastingontwijking wel kan leiden tot een betere allocatie van middelen. Tezamen laten deze drie studies zien wanneer belastingontwijking en belastingnaleving economisch gedrag wel of niet kunnen beïnvloeden. Zowel voor beleidsmakers, wiens keuzes hier van af kunnen hangen, als voor de wetenschappelijke literatuur zijn dit nieuwe inzichten voor
praktijkrelevante onderwerpen.